Ключевые слова: инвестиции, риски, проекты, финансирование, венчурные инвестиции, вложение средств, доходность
Венчурные инвестиции - это особая разновидность финансирования бизнеса, которая предполагает инвестиции в новую компанию на начальных этапах ее существования, как правило, венчурными называют рискованные инвестиции это следует из перевода английского слова venture, которая в контексте ведения бизнеса переводится как «рисковые начинания», а также потому что при венчурном инвестировании нельзя просчитать какую потенциальную прибыль можно извлечь.
Преимущества венчурных инвестиций для инвестора:
- Прибыль от вложения — максимальна, если бизнес-проект будет удачным. Бывали случаи, когда инновационный бизнес приносил своим владельцам около 1000 % прибыли по отношению к начальным вложениям всего за несколько месяцев. Если найти именно такой проект и вложиться в него — можно заработать приличную сумму, а в перспективе стать частичным собственником крупной компании.
- Чтобы приобрести весомую долю в бизнесе, вам не нужно выкладывать миллионы долларов, достаточно и относительно небольшой суммы, необходимой для старта. Для некоторых инвесторов лучше иметь 50 % в молодом проекте, чем 0,005 % — в крупной компании.
- Венчурные инвестиции помимо денег приносят полезный опыт, связанный со сферой бизнеса. Инвестор узнает много нового о перспективных проектах, что может пригодиться в будущем.
Как уже было отмечено выше такие инвестиции сопровождаются высокими рисками, так по статистике из десяти венчурных проектов окупается только один, однако столь малая вероятность попадания в десятку вовсе не отпугивает венчурных инвесторов искать интересные проекты и вкладывать в них деньги. Приведем несколько примеров венчурных проектов, которые вывели в плюс своих инвесторов. Самый яркий пример это всеми известная компания apple, и не менее раскрученная российская онлайн игра WORLD of TANKS. В первую очередь инвесторы, которые приходят в венчурные инвестиции ставят перед собой определяющие задачи. Перед ними встает в первую очередь вопрос, где найти перспективный венчурный проект и как распознать в нем золотую жилу. Во вторых нужно определить сферу деятельности, в которой должен существовать данный проект, это мет быть нано, энергетика, или информационные технологии. В третьих необходимо определить диапазон инвестиций, как правило, суммы очень разные и могут варьироваться от пяти миллионов до одного миллиарда рублей.
В таблице 1 приведены показатели объема венчурных инвестиций в период с 2013 по 2015 гг.
Таблица 1
|
Показатель |
2013, млрд. долл. |
2014, млрд. долл. |
2015 млрд. долл. |
|
Годовой объем венчурных инвестиций в мире |
50 |
90 |
130 |
|
Годовой объем венчурных инвестиций в США |
30 |
45 |
60 |
|
Годовой объем венчурных инвестиций в Европе |
5 |
7 |
13 |
|
% РФ от мирового объема |
0,5 |
0,2 |
0,1 |
|
Годовой объем корпоративных венчурных инвестиций в мире (число сделок) |
1 |
0,2 |
0,1 |
|
Годовой объем корпоративных инвестиций в РФ |
10(956) |
30(1301) |
40(1600) |
|
- |
- |
0,5 |
Из таблицы один видно, что самый большой объем венчурных инвестиций у США, на 2015 их объем составил 60 млрд. долл., и с каждым годом эта цифра увеличивается, по этому показателю США с большим отрывом опережает Европу. Что касается России, то у нас венчурная экономика пока что существенно отстает от конкурентов. Венчурная индустрия в условиях перевода нашей страны на инновационные рельсы должна стать неотъемлемой частью национальной инновационной системы. В данном аспекте главная задача — определение ключевых направлений участия государства в становлении венчурной индустрии, а также степени участия и роли частного сектора в этом процессе.
Венчурное инвестирование, безусловно, популярно в мире, поскольку позволяет развиваться ярким компаниям и часто приносит баснословные доходы. Но стоит помнить о том, что немало инвесторов потеряли средства, вложенные в, казалось бы, перспективные проекты. Поэтому можно сделать вывод, что данная стезя — для опытных бизнесменов.
Литература:
- Фоломьев А. Н., Ревазов В. Г. Инновационное инвестирование, СПБ, Наука, 2001 год.
- Фоломьев А. Н., Нойтберт М. Венчурный капитал. – СПБ, Наука 1999 год.
- Государственное регулирование экономических процессов. Под редакцией В. И. Кушлина, В. П. Чичканова. М., Изд. РАГС, 2004.
