Уровень социально-экономического развития страны (региона) стал во многом определяться инновационным уровнем развития, базирующемся на интеллектуальных ресурсах, наукоемких и информационных технологиях, эффективном использовании и качественном совершенствовании всех факторов производства. Реализация региональной инновационной политики неизбежно связана с инвестированием, т.е. осуществлением инвестиций. Для развития региона, осуществления разработок и внедрения инноваций необходимо обеспечение инновационных процессов, их финансирование, вложение средств в инновационные технологии. Поэтому инновационное развитие невозможно без осуществления инвестиций и поиска источников их финансирования.
Возрастание значимости инвестиционно-инновационного процесса привело к необходимости более глубокого исследования его сущности, содержания и форм взаимодействия участников данного процесса, поиска путей повышения его эффективности в условиях регионального развития.
Одним из главных показателей, определяющих инвестиционно-инновационную привлекательность региона, является его инвестиционно-инновационный потенциал.
Суть понятия «инвестиционно-инновационный потенциал» состоит в определении его основных ресурсных взаимосвязанных составляющих, а также показателей, характеризующих его уровень.
Инвестиционно-инновационный потенциал региона можно определить как совокупную возможность социально-экономической системы региона обеспечивать развитие его инвестиционной и инновационной сфер в целях и масштабах, определенных экономической политикой региона, определяемая ресурсной компонентой, формируемой научными, интеллектуальными, кадровыми, финансовыми, технико-технологическими ресурсами.
Инвестиционно-инновационный потенциал региона представляет собой систему потенциалов, он складывается из ресурсно-сырьевого, трудового, производственно-технологического, институционального, инфраструктурного, финансового, потребительского, научно-технического, социального, информационного потенциалов, имеет определенную структуру и методические основы оценки.
Каждый частный показатель характеризуется рядом уточняющих показателей. Каждый потенциал определяется через систему показателей, которые первоначально оцениваются индивидуально, а затем в совокупности всех потенциалов.
Расчет показателей состояния частных потенциалов, входящих в состав совокупного инвестиционно-инновационного потенциала, и оценка факторов, влияющих на инвестиционное и инновационное развитие регионов, трансформируется в методики определения уровня инвестиционного и инновационного потенциалов.
В последние годы и в нашей стране активизировалась работа в области оценки инвестиционной привлекательности регионов с помощью различных методик. Однако в настоящее время инвестиционный потенциал рассматривается большинством авторов как один из компонентов инвестиционного климата (инвестиционной привлекательности) региона и, как правило, оценивается в рамках одного из этапов таких исследований. Таким образом, применяемые к оценке инвестиционного климата (инвестиционной привлекательности) региона методологические подходы можно использовать и в оценке регионального инвестиционного потенциала [2].
За последние годы появилось значительное количество отечественных или специально адаптированных к российским реалиям зарубежных методик оценки инвестиционной ситуации, складывающейся в различных регионах России. Среди них можно отметить:
методику мониторинга социально-политического климата российских территорий аналитиков журнала «Коммерсантъ» (1993 г.);
обзоры инвестиционной привлекательности экономических районов России агентства «Юниверс», основанные на выведении результирующего показателя регионального предпринимательского риска (1993 - 1995 гг.);
анализ инвестиционных особенностей регионов России, осуществленный группой авторов под руководством А.С. Мартынова с использованием программы “Datagraf” (1994 г.);
работу И. Тихомировой «Инвестиционный климат в России: региональные риски» (1997 г.);
«Методику оценки инвестиционного климата регионов России» ИЭ РАН (1996 г.);
«Методику оценки региональных рисков в России», выполненная Institute for Advanced Studies (IAS) по заказу Банка Австрии (1995 г.);
«Рейтинг инвестиционной привлекательности регионов России», ежегодно выполняемый «РА-Эксперт» (1996 - 2000 гг.);
«Методику расчетов индексов инвестиционной привлекательности регионов» - результат совместного исследования Экспертного института (Россия) и Центра по изучению России и Восточной Европы Университета Бирмингема (Великобритания, 1996 г.) и ряд других работ.
Сравнительный анализ методик указывает на разнообразие, как по методологическому обоснованию системы исследования, так и по методу оценки инвестиционной ситуации. Одни ученые и специалисты отдают предпочтение балльным, преимущественно экспертным методам оценки факторов, другие используют для этой цели статистические, количественные данные. Однако, учитывая, что ряд факторов, характеризующих инвестиционный потенциал, не поддается количественному измерению, в некоторых методиках используется смешанный подход.
Примером преимущественно экспертных оценок может служить методика, разработанная рейтинговым агентством «Эксперт РА». В ней инвестиционный климат рассматривается как результирующая двух элементов – инвестиционного потенциала и инвестиционного риска. Совокупный потенциал региона, согласно данной методике, включает в себя ресурсно-сырьевой, производственный, потребительский, инфраструктурный, инновационный, трудовой, институциональный и финансовый потенциалы. А совокупный риск региона рассчитывается с учётом политических, экономических, социальных, криминальных, экологических, финансовых, законодательных рисков. Экспертным путем определяются оценки весов каждой составляющей риска и потенциала, и рассчитываются интегральные показатели.
Рейтинги многих международных агентств также преимущественно основываются на экспертных оценках. Как правило, рейтинги уделяют особое внимание оценке финансово-бюджетной системы и уровня платежеспособности регионов.
В качестве примера критериев присвоения рейтинга можно привести методику агентства Fitch Ratings. Оценка ведется по четырем основным направлениям: долг и прочие долгосрочные обязательства, финансы, управление и администрирование, экономика. Рейтинги Fitch Ratings определяются на основе сравнительного анализа финансовых показателей и более субъективных критериев с учетом удельного веса каждого показателя, определенного экспертным путем [2].
Еще одним методом, имеющим широкое распространение, являются статистические балльные оценки. Суть метода в том, что числовые значения статистических показателей сводятся к балльным оценкам по какой-либо шкале. Недостатком является то, что метод не может в достаточной мере отразить степень дифференциации статистических показателей по регионам из-за ограниченного числа применяемых интервалов для разбивки данных или заранее заданного диапазона балльных оценок [3].
Широко применяются на практике и методы свода частных показателей в интегральный. Так, одной из методик, основанной преимущественно на данных Росстата с использованием методологии инвестиционной регионалистики, является методика анализа инвестиционной привлекательности регионов Российской Федерации для частных инвесторов, разработанная при участии И.В. Гришиной, И.И. Ройзмана и А.Г. Шахназарова [3]. В основу методики положено определение интегрального уровня инвестиционной привлекательности регионов России на основе ряда частных факторов. Оценку инвестиционной привлекательности осуществляют посредством 17 характеристик, объединенных в следующие группы:
природно-географический потенциал (оценка запасов основных природных ресурсов, показатель географического положения региона по отношению к внешнеторговым выходам России);
производственно-финансовый потенциал (например, объем промышленного производства и темп его изменения, степень развития малого предпринимательства в исследуемом регионе, экспорт продукции из региона за рубеж);
социальный потенциал (обеспеченность жителей региона жильем, легковыми автомобилями, стоимостной объем платных услуг на душу населения и др.);
региональный инвестиционный риск, позволяющий оценить уровень безработицы и преступности, сложившийся в регионе, уровень политической стабильности, а также степень конфликтности трудовых отношений.
Критерием отнесения того или иного частного фактора инвестиционной привлекательности к числу конкурентных преимуществ или отставаний региона является его региональная количественная оценка.
Наиболее известной и часто цитируемой комплексной оценкой инвестиционной привлекательности стран мира является рейтинг журнала Euromoney, на основе которой дважды в год производится оценка инвестиционного риска и надежности стран. Для оценки используется девять групп показателей: эффективность экономики; уровень политического риска; состояние задолженности; неспособность к обслуживанию долга; кредитоспособность; доступность банковского кредитования; доступность краткосрочного финансирования; доступность долгосрочного ссудного капитала; вероятность возникновения форс-мажорных обстоятельств. Значения этих показателей определяются экспертно, либо расчетно-аналитическим путем. Они измеряются в 10-балльной шкале и затем взвешиваются в соответствии со значимостью того или иного показателя и его вкладом в итоговую оценку.
Определение перспектив развития экономики страны и ее регионов предполагает оценку инновационного потенциала.
В экономической литературе существуют различные методологические подходы к оценке инновационного потенциала региона с точки зрения его способности формировать инновационно активную экономику. Как правило, для оценки инновационного потенциала предлагается использовать ряд показателей, характеризующих его различные компоненты. В числе методик оценки инновационного потенциала можно выделить:
методику расчета регионального суммарного инновационного индекса (Маастрихтский институт экономических исследований в области инноваций и технологий – MERIT, Нидерланды);
методику структурного анализа инновационной активности территории (С.В. Кортов)
методику регрессионного анализа инновационной активности территории (Т.А. Штерцер);
методику факторного анализа инновационного потенциала региона (Э.П. Амосенок, В.А. Бажанов);
методику расчета индекса «экономики знаний» региона (Всемирный банк);
методику, основанную на кластеризации регионов и рассмотрении трех групп показателей региональной инновационной системы (А.Е. Варшавский);
методику комплексной оценки научно-технического потенциала региона (Н.Е. Тропынина) и др.
Т. Н. Даниловой и В. Н. Грищенко были предложены некоторые методологические подходы к оценке инновационного потенциала региона. Во-первых, это ресурсный подход. В контексте данного подхода ресурсы региона рассматриваются как материальное наполнение изучаемого объекта, а именно регионального инновационного потенциала, выступают одной из форм его существования. Вторым подходом можно считать так называемый РИП-анализ (анализ реализуемости инновационных проектов): определение размера соответствия имеющихся экономических ресурсов и необходимых инвестиционных затрат для реализации стратегии инновационного развития [4].
Э. П. Амосенок и В. А. Бажанов идут по пути поиска интегрированного показателя, оценивающего инновационный потенциал региона. Количественная оценка инновационного потенциала регионов России определяется данными авторами на основе метода главных компонент, который обычно относят к статистическому факторному анализу. В качестве совокупности исходных показателей используются показатели государственной статистики [1].
В.К. Заусаев, С.П. Быстрицкий, Н.Ю. Криворучко для комплексной оценки инновационного потенциала региона предлагают использовать ряд показателей, составляющих пять групп:
макроэкономические (валовой региональный продукт; численность экономически активного населения; среднедушевые доходы и т. п.);
инфраструктурные (количество организаций, использующих коммуникационные и информационные технологии, число страховых организаций и т. п.);
правовые (местные законы, регулирующие инновационную деятельность, предоставляющие налоговые и иные льготы субъектам инновационной деятельности);
кадровые (численность работников, занятых в сфере науки, исследованиями и разработками и т. п.);
экономические (объем инновационной продукции по степени новизны; внутренние текущие затраты на исследования и разработки и т. п.).
К достоинствам рассматриваемой методики относится то, что авторы использовали метод экспертных оценок, вывели коэффициент значимости каждого показателя. Интегральная оценка инновационного потенциала региона получалась путем суммирования значений всех показателей по каждому региону.
Для оценки уровня развития инвестиционной и инновационной деятельности регионов необходим такой комплексный показатель, как инвестиционно-инновационный потенциал. Этот параметр может помочь в выборе стратегий инвестиционного и инновационного развития соответствующего региона, а также в выработке взвешенных управленческих решений по их реализации. При этом важным моментом является согласованность таких решений как на региональном, так и на федеральном уровне.
В настоящее время характерной чертой развития мирового сообщества выступает формирование социально-экономической системы, в которой ведущую роль играет инвестиционно-инновационная деятельность, как фактор, обеспечивающий конкурентные преимущества. В целом построение инвестиционно-инновационной экономики региона и системы управления ею заключаются в принципиальной реструктуризации направлений развития, новых подходах к обоснованию приоритетов, значительной модернизации методов и форм использования ресурсов региона.
Многообразие условий и факторов, под воздействием которых происходит развитие регионов на современном этапе, определяет необходимость в разработке единого системного подхода к оценке инвестиционно-инновационного потенциала регионов, учитывающем все условия и факторы их инвестиционного и инновационного развития. Такая комплексная оценка направлена на решение следующих задач:
повышение эффективности использования инвестиционных ресурсов региона и внедрения результатов инновационной деятельности;
формирование оптимальных территориальных, отраслевых и других направлений инвестиционных потоков и создание условий для развития инновационной деятельности;
стратегическое планирование и формирование инвестиционно-инновационной политики;
создание условий для развития благоприятного инвестиционно-инновационного климата;
совершенствование механизмов обоснования и привлечения инвестиций;
снижение степени рисков для инвесторов и кредиторов.
Комплексная оценка инвестиционно-инновационного потенциала региона предполагает, во-первых, существование обоснованной и научно выверенной системы показателей, во-вторых, наличие статистической базы. Самое главное, показатель инвестиционно-инновационного потенциала не только предопределяет дальнейшее развитие региона, но и характеризует степень готовности региона к созданию, освоению и распространению разного типа нововведений, к реализации результатов инвестиционной и инновационной деятельности.
Таким образом, оценка инвестиционной привлекательности территории является важнейшим аспектом принятия любого инвестиционного решения. От ее правильности зависят последствия как для инвестора, так и для экономики региона и страны в целом.
Литература:
Амосенок, Э. П. Интегральная оценка инновационного потенциала регионов России / Э. П. Амонесюк , В. А. Бажанов // Регион: экономика и социология. 2006. № 2.
Березнев С.В., Шевелева О.Б., Начева. М.К. Инвестиционный потенциала и инвестиционная привлекательность региона: методы анализа// Экономический анализ: теория и практика. 2011. № 43.
Гришина И., Шахназаров А., Ройзман И. Комплексная оценка инвестиционной привлекательности и инвестиционной активности российских регионов: методика определения и анализ взаимосвязей// Инвестиции в России. 2001. № 4.
Шляхто, И. В. Методика и результаты исследования факторов, отражающих инновационный потенциал региона / И. В. Шляхто // Научные ведомости Белгородского госуниверситета. Сер. История. Политология. Экономика. 2007. № 1.
