Рейтинговые системы оценки кредитоспособности заемщиков банков: проблемы создания и перспективы развития



В статье рассматриваются проблемы создания рейтинговых систем оценки кредитоспособности заемщиков коммерческих банков на рынке банковского кредитования и перспективы их развития.

Ключевые слова: рейтинговые системы, оценка кредитоспособности, заемщики, банки, проблемы создания, перспективы развития.

Оценка кредитоспособности заемщика играет важную роль в контексте обеспечения финансовой устойчивости коммерческого банка. Наиболее востребованным методом оценки кредитоспособности заемщика является рейтинговая система. Создание систем рейтингов имеет большое значение для реализации положений, предусмотренных Новым базельским соглашением и его последующими модификациями (Базель II и Базель III).

Рейтинговая система оценки кредитоспособности заемщиков банков заключается в расчете системы финансовых показателей, последующей разбивке полученных показателей на категории, и в итоговом расчете суммы баллов на основании веса и категории каждого из показателей. Если банк использует несколько рейтинговых систем, то решение об отнесении заемщика к определенной рейтинговой системе принимается на основе внутренних документов банка, которые содержат принципы, позволяющие наиболее эффективно учитывать уровень кредитного риска.

Оценка кредитоспособности заемщика при применении рейтинговой методики включает этапы, представленные на рисунке 1.

Рис. 1. Этапы оценки кредитоспособности заемщика при применении методики рейтинговых систем [4, с. 91]

На каждом этапе коммерческому банку необходимо найти оптимальное соотношение между количеством запрашиваемой у заемщика документации и временем рассмотрения кредитной заявки, а также риском выдачи кредита неплатежеспособному заемщику.

Ключевым моментом методики является расчет финансовых коэффициентов. Несмотря на существующие различия в современной банковской практике, можно выделить четыре основные группы таких коэффициентов:

1) коэффициенты ликвидности (платежеспособности);

2) коэффициенты финансовой независимости (рыночной устойчивости);

3) коэффициенты оборачиваемости;

4) коэффициенты рентабельности.

В качестве дополнительных характеристик используются следующие показатели: длительность и размер просроченной задолженности различным коммерческим банкам; состояние дебиторской и кредиторской задолженности и их соотношение; оценка менеджмента и др.

Для расчета веса и категорий финансовых коэффициентов в рейтинговой системе необходимо:

1) определить группу финансовых коэффициентов, используемых для расчета рейтингового показателя;

2) установить степень значимости каждого финансового коэффициента для оценки кредитоспособности заемщика;

3) определить рекомендуемые нормативные (критические) значения каждого финансового показателя и его возможные границы в зависимости от отрасли деятельности организации;

4) разбить показатели на категории в зависимости от их фактических значений;

5) уточнить вес каждого финансового коэффициента на основе анализа финансовой отчетности и информации об отрасли деятельности организации.

Формула расчета итоговой суммы баллов имеет вид [6, с. 276]:

R = Σ (Вес i-го показателя × Категория i-го показателя).

В соответствии с полученной суммой баллов заемщику присваивается определенный класс, который позволяет сделать заключение о возможности предоставления кредитных ресурсов. Как правило, устанавливается три класса:

– первый класс — кредитоспособность не вызывает сомнений;

– второй класс — кредитование требует взвешенного подхода;

– третий класс — кредитование связано с повышенным риском.

Если рассматривать проблемы создания рейтинговой системы оценки кредитоспособности заемщика, то следует отметить роль регулятора национальной банковской системы — Центрального Банка РФ. Его основной задачей является обеспечение благоприятной среды не только на нормативно-правовом уровне, но и с методологической точки зрения. Выполняя данную задачу, ЦБ РФ на постоянной основе внедряет в банковскую систему «лучшие международные практики» и способствует успешной интеграции иностранного опыта в современные реалии национального рынка. Именно на данном этапе и прослеживаются определенные барьеры для применения рейтинговых систем оценки. К данным барьерам можно отнести:

– недостатки в методиках, предлагаемых ЦБ РФ;

– несовершенство нормативной базы, формируемой ЦБ РФ;

– недостаточное количество достоверных источников необходимой информации для разработки новых отечественных методик [4, с. 89].

В настоящее время основой для создания рейтинговой системы служит фундамент в виде Положения ЦБ РФ России № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» от 28.06.2017г [1]. Одним из основных требований данного положения является: «постоянная т. е. непрерывная оценка кредитного риска по каждой выдаваемой банком ссуде» [1]. В положении также представлен краткий перечень различных источников информации для оценки кредитного риска.

Необходимо отметить рекомендательный характер данной методики и тот факт, что финансовое положение заемщика кредитными организациями оценивается в соответствии с разработанной внутренней методикой, соответствующей Положению № 590-П. Это означает, что «перечень показателей, используемых для оценки финансового положения заемщика, определяется банком самостоятельно в зависимости от сферы деятельности клиента, а также с учетом всей доступной информации, как на отчетные, так и на внутримесячные даты» [1].

Преимуществом рейтинговой (балльной) методики: высокая степень ее адаптации к изменяющейся макроэкономической ситуации; позволяет учесть множество финансовых показателей и коэффициентов.

Недостатки: отсутствие научного обоснования весов показателей делает оценку кредитоспособности излишне субъективным и недостаточно надежным инструментом управления кредитным риском; трудность оценки будущей кредитоспособности заемщика.

Однако анализ кредитоспособности заемщика лишь на основе количественных показателей не дает его точной оценки, так как неизученными остаются качественные показатели. Учет только количественных показателей приводит к нивелированию особенностей, присущих заемщику, которые влияют на его кредитоспособность и на решение о выдаче ему кредита. Отсутствие научного обоснования весов показателей делает оценку кредитоспособности излишне субъективным и недостаточно надежным инструментом управления кредитным риском. Еще одним недостатком рейтинговой методики является трудность оценки будущей кредитоспособности заемщика.

Рейтинговые системы, по мнению А. В. Литвиновой, «не учитывают российскую специфику — массовость искажения показателей финансовых отчётностей предприятий, низкий уровень кредитной культуры, закрытый характер деятельности компаний от средств массовой информации, что, в свою очередь, отражается негативно на статистических данных. Такого рода упущения в адаптации рейтинговых моделей в итоге оказывают отрицательное влияние на качество кредитного портфеля кредитных организаций» [2].

Согласно П. П. Ковалёву, «рейтинговые системы оценки кредитоспособности подразумевают анализ заёмщика по нескольким источникам: исследование финансовой отчётности, ключевых характеристик функционирования, юридических бумаг, объектов обеспечения. Подобные данным характеристикам параметры, такие как: деловой престиж, уровень менеджмента носят по большей части субъективную оценку. Оценка нефинансовых факторов деятельности субъекта часто сводится к минимуму или не проводится вообще. Игнорирование нефинансовых критериев может привести к положительной оценке платёжеспособности субъекта даже при его отрицательной кредитной истории или негативной деловой репутации» [3].

Во многих методиках не уделяется внимание построению матриц изменения рейтингов. Необходимость построения подобных матриц, по мнению А. А. Покатович, «российскими кредитными организациями будет способствовать поднятию оценки кредитоспособности заёмщика на качественно иной научный уровень, а также позволит привести внутренние нормы банковского анализа в соответствие с международными, что, в свою очередь, ускорит их адаптацию к новым требованиям достаточности капитала» [6].

Также, различия в количестве классов рейтинговой оценки у разных банков не дают возможность исследовать значения кредитного риска по организациям каждого класса на постоянной основе, применять для целей банковского анализа информацию, накопленную за многолетний период работы в данной сфере всемирных рейтинговых агентств. Применение банками точно установленного количества классов приведёт принципы оценки кредитоспособности в соответствие с мировой практикой банковского дела.

Стоит отметить приверженность рассмотренных ранее отечественных рейтинговых методик оценки кредитоспособности к использованию только количественных показателей — финансовых коэффициентов, что уменьшает эффективность оценки кредитоспособности потенциального заёмщика. Необходимость интерпретации качественных показателей в дополнение к количественным показателям улучшит качество полученных результатов оценки кредитоспособности. Сложность здесь в интерпретации подобных показателей, чему виной субъективизм оценки.

Для оценки кредитоспособности на перспективу нужно, помимо указанного, учесть влияние предстоящих конъюнктурных изменений в экономике, сказывающихся на деятельности заемщика, с учетом сумм и сроков предстоящих поступлений доходов и их использования, в соответствии с обязательствами по платежам и погашением ссудной задолженности. Для этого используется такой действенный инструмент оценки кpедитоспособности, как анализ денежного потока заемщика. При этом определяются основные притоки и оттоки денежных средств. Планирование денежного потока позволяет спрогнозировать поведение заемщика в будущем и оценить источники погашения кредита.

Литература:

1. Положение Банка России от 28.06.2017 № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» // СПС «КонсультантПлюс» 2023.
2. Виды и значения рейтингов в деятельности коммерческих банков / А. В. Литвинова // Финансы и кредит. 2020.
3. Григорян А. А. Анализ кредитоспособности ПАО «Сбербанк России»// В сборнике: Экономика и право. Современное состояние и перспективы развития. Сборник статей II Международной научно-практической конференции. Петрозаводск, 2022.
4. Идрисова С. К., Магарамов А. Ф. Преимущества и недостатки современных скоринговых моделей, применяемых в российской банковской практике // Наука и современность, 2020.
5. Ковтун Б. А. Кредитоспособность юридического лица и методы ее оценки на примере ПАО Сбербанк//Тенденции развития науки и образования. 2022.
6. Покатович А. А. Барьеры использования рейтинговой системы оценки кредитоспособности в условиях работы российских банков // Научные исследования и современное образование. 2017.