В статье раскрыто понятие инновационного риска, представлены этапы управления инновационным риском и характеристика каждого этапа.
Ключевые слова:инновационный риск, неопределенность, факторы рисков, последствия рисковых событий, управление рисками.
Под инновационным риском понимают вероятность потерь, возникающих при вложении предпринимательской фирмой средств в производство новых товаров и услуг, которые, возможно, не найдут ожидаемого спроса на рынке [1].
С понятием риск тесно связаны такие категории как неопределенность, факторы рисков и последствия наступления рискового события. Их взаимосвязь представлена на рисунке 1 [2, с. 589–590].
Рис. 1. Взаимосвязь основных характеристик риска
Под факторами рисков понимают такие незапланированные события, которые могут потенциально осуществиться и оказать отклоняющее воздействие на намеченный ход реализации проекта, или некоторые условия, вызывающие неопределенность исхода ситуации.
Неопределенность в широком смысле — это неполнота или неточность информации. В количественном отношении неопределенность подразумевает возможность отклонения результата от ожидаемого (или среднего) значения как в меньшую, так и большую сторону.
Последствия наступления рискового события — это результат наступления рискового события. Возможны три экономических результата проявления риска: отрицательный, положительный и нулевой.
Инновационные риски возникают при внедрении более дешевого метода производства товара или услуги по сравнению с уже использующимися; при создании нового товара или услуги на старом оборудовании; при производстве нового товара или услуги при помощи новой техники и технологии [1].
Под управлением риском в инновационной деятельности понимается совокупность практических мер, позволяющих снизить неопределенность результатов инновации, повысить полезность реализации нововведения, снизить цену достижения инновационной цели.
Выделяют следующие этапы управления инновационными рисками [2, с. 591]:
1. выявление и идентификация предполагаемых рисков;
2. анализ рисков;
3. выбор методов управления рисками;
4. применение выбранных методов и принятие решений в условиях риска;
5. реагирование на наступление рискового события;
6. разработка и реализация мер снижения рисков;
7. контроль, анализ и оценка действий по снижению рисков и выработка решений.
Под выявлением рисков понимают классификацию рисков. Классификация рисков представляет собой распределение рисков на конкретные группы по определенным признакам. Научно обоснованная классификация рисков позволяет четко определить место каждого риска в их общей системе, создает возможности для эффективного применения соответствующих методов, приемов управления риском. К настоящему времени в экономической теории еще не разработано общепринятой классификации рисков [3, с. 87–88]. В существующих классификациях инновационный риск не рассматривается как самостоятельная категория, а выделяется как подвид либо инвестиционного риска, либо внутренних рисков в сфере взаимодействия с техникой [3, с. 90]. В результате этого, анализ и выбор методов управления инновационными рисками проводится по общепринятой методике оценки рисков. В соответствии с указанной методикой выделяют количественный и качественный анализ рисков.
Качественный анализ инвестиционных рисков проводится на стадии разработки бизнес-плана, а обязательная комплексная экспертиза инвестиционного проекта позволяет подготовить обширную информацию для начала работы по анализу рисков [2, с. 595]. Этапы качественного анализа рисков представлены на рисунке 2.
Рис. 2. Этапы качественного анализа рисков
Основными результатами качественного анализа рисков являются [2, с. 601–602]:
1. выявление конкретных рисков проекта и порождающих их причин;
2. анализ и стоимостной эквивалент гипотетических последствий возможной реализации отмеченных рисков;
3. предложение мероприятий по минимизации ущерба и их стоимостная оценка.
Количественный анализ рисков предполагает численное определение величин отдельных рисков и риска проекта в целом. Характеристика количественных методов оценки рисков приведена в табл. 1.
Таблица 1
Характеристики количественных методов оценки рисков
|
Методы определения рисков |
Область применения |
Преимущества метода |
Недостатки метода |
|
Вероятностные методы |
Оценка разнообразных показателей при наличии статистических данных за несколько предыдущих периодов |
Простота в использовании, точность расчетов |
Необходимость большого массива исходных данных. Описываемые процессы должны носить неограниченный повторяющийся характер |
|
Экспертный анализ рисков |
Оценка рисков привлеченными экспертами в случае отсутствия или недостаточного объема исходной информации |
Отсутствие необходимости в точных исходных данных и дорогостоящих программных средствах. Возможность проводить оценку до расчета эффективности проекта. Простота расчетов |
Трудность в привлечении независимых экспертов. Субъективность оценок |
|
Метод аналогий |
Определение степени риска на основе информации об аналогичных проектах или сделках |
Простота использования |
Необходимость наличия аналогичных проектов или сделок. Сложность в правильном подборе аналога. Сложность оценки степени точности, с которой уровень риска аналогичного проекта можно принять за риск рассматриваемого. Отсутствие методических разработок, подробно описывающих логику и детали подобной процедуры оценивания риска |
|
Анализ чувствительности проекта |
Оценка изменения результирующих показателей реализации проекта при различных значениях заданных переменных, необходимых для расчета |
Теоретическая прозрачность. Простота расчетов. Экономико-математическая естественность результатов и наглядность их толкования. |
Однофакторность метода и, как следствие, недоучет возможной связи между отдельными факторами. Метод не является всеобъемлющим, так как не рассчитан для учета всех возможных обстоятельств |
|
Анализ сценариев развития проекта |
Разработка и сравнительная оценка нескольких вариантов (сценариев) развития проекта. Рассчитываются пессимистический, оптимистический и наиболее вероятный варианты (сценарии) возможного изменения переменных |
Учет корреляционной взаимосвязи переменных и оценка влияния этой зависимости на значение показателя эффективности. Возможность получить достаточно полное представление об инвестиционном проекте, определить его слабые и сильные стороны, сделать обоснованный вывод о целесообразности реализации этого проекта |
Рассмотрение только нескольких возможных исходов, хотя число возможных исходов не ограничено. Проблема достоверности вероятностных оценок. Необходимость выполнения достаточно большого объема работ по отбору и аналитической обработке информации |
|
Метод построения дерева решений проекта |
Расчет вероятностей. Позволяет оценить каждый путь и выбрать менее рискованный |
Графическое построение различных вариантов решений. Наглядность результатов и процесса анализа. Простота в использовании |
Техническая сложность при наличии больших размеров исследуемого “дерева решений”. Большая вероятность ошибки при использовании большого числа альтернативных решений |
|
Имитационные методы |
Базируются на пошаговом нахождении значения результирующего показателя за счет проведения многократных опытов с моделью. |
Прозрачность всех расчетов. Простота восприятия и оценки результатов анализа проекта всеми участниками процесса планирования. Совершенствует уровень принятия решений по малоприбыльным проектам. Помогает идентифицировать производственные возможности. Освещает секторы проекта, требующие дальнейшего исследования и управляет сбором информации. Выявляет слабые места проекта и дает возможность внести поправки. Предполагает неопределенность и возможные отклонения факторов от базовых уровней |
Существенные затраты на расчеты, связанные с большим объемом выходной информации. Для оценок и выводов используются вероятностные характеристики, что не очень удобно для непосредственного практического применения. Реализация методики возможна только с помощью современных информационных технологий. Неопределенность функций распределения переменных, которые используются при расчетах. Применение методов не дает однозначного ответа на вопрос о том, следует ли все же реализовывать данный проект или нет |
|
Оценка риска на основе анализа финансового состояния |
Оценка риска банкротства на основе анализа финансового состояния |
Один из самых доступных методов относительной оценки риска как для самих предприятий, так и их партнеров. Всестороння оценка степени надежности предприятия |
Трудности определения “эталонных” значений показателей. Необходимость большого количества исходных данных. Трудности в проведении расчетов |
|
Оценка риска на основе анализа безубыточности |
Расчет критических соотношений и анализ чувствительности отклонений от них |
Позволяет точно определить величину, отклонение от которой ведет к риску |
Требует создания определенной “шкалы”, позволяющей судить о степени отклонения от критических значений |
|
Комбинированный метод |
Решение сложных задач, когда требуется использование нескольких методов одновременно |
Позволяет решать сложные задачи |
Сложность расчетов. Необходимость большого количества исходных данных для расчета |
В настоящее время, большое распространение получил метод экспертного анализа рисков. Экспертный анализ рисков применяют в случае, если объем исходной информацииявляется недостаточным для количественной оценки эффективности (погрешность результатов превышает 30 %) и рисков проекта.Алгоритм экспертного анализа рисков следующий [2, с. 609–610]:
1. по каждому виду рисков определяется предельный уровень, приемлемый для организации, реализующей данный проект. Предельный уровень рисков определяется по сто балльной шкале;
2. устанавливается, при необходимости, дифференцированная оценка уровня компетентности экспертов, являющаяся конфиденциальной. Оценка выставляется по десяти балльной шкале;
3. риски оцениваются экспертами с точки зрения вероятности наступления рискового события (в долях единицы) и опасности данных рисков для успешного завершения проекта (по сто балльной шкале);
4. оценки, проставленные экспертами по каждому виду рисков, сводятся разработчиком проекта в таблицы, в которых определяется интегральный уровень по каждому виду рисков;
5. сравниваются интегральный уровень рисков, полученный в результате экспертного опроса, и предельный уровень для данного вида и выносится решение о приемлемости данного вида риска для разработчика проекта;
6. в случае, если принятый предельный уровень одного или нескольких видов риска ниже полученных интегральных значений, разрабатывается комплекс мероприятий, направленных на снижение влияния выявленных рисков на успех реализации проекта, и осуществляется повторный анализ рисков.
Полностью избежать риска в инновационной деятельности невозможно, так как очень трудно предвидеть, какое нововведение будет иметь успех на рынке, а какое не будет пользоваться спросом. Однако на предприятиях на всех стадиях осуществления предпринимательского проекта разрабатываются мероприятия по снижению вероятности возникновения рисков.
Проведенное исследование показало, что существует необходимость дальнейшего углубления и развития знаний в области инновационных рисков предприятия.
Литература:
1. http://www.risk24.ru/innovriski.htm — Инновационные риски.
2. Мазур, И. И. Управление проектами: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальности 061100 «Менеджмент орг». / И. И. Мазур, В. Д. Шапиро, Н. Г. Ольдерогге; под общ. ред. И. И. Мазура. — 4-е изд., стер. — Москва: Издательство «Омега-Л», 2007. — 664 с. — (Современное бизнес-образование). — ISBN 5–370–00049–2. — ISBN 978–5-370–00049–2.
3. Юрлов, Ф. Ф. Оценка эффективности инвестиционных проектов и выбор предпочтительных решений: Учеб. Пособие / Ф. Ф. Юрлов, Е. А. Зайцева, Д. А. Корнилов, А. Ф. Плеханова; Нижегородский государственный технический университет. Нижний Новгород, 2003. 132 с. — ISBN 5–93272–205–3.
