Оценка финансового положения на промышленных предприятиях республики Мордовия в условиях финансовой нестабильности

Финансовое положение предприятия является ключевой характеристикой его финансово-хозяйственной деятельности. Поскольку, невозможно вести хозяйство без меры, веса, счета, не сопоставляя доходов с расходами, не добиваясь превышения первых над вторыми. В условиях спада производства, разрыва хозяйственных связей, неплатежеспособного спроса, неконкурентоспособности отечественных товаров и других неблагоприятных обстоятельств ухудшения финансового положения и вытекающая из этого проблема несостоятельности (банкротства) стали настоящим бедствием для российских предприятий. В результате этого, изучение финансового положения становится, одной из первоочередных задач управления финансами предприятий, особенно в российских условиях.

Кроме того, финансовое положение предприятий небезразлично государственным и муниципальным органам власти. Поскольку, от финансового состояния хозяйствующих субъектов в каждом регионе зависит объем налоговых поступлений, наличие рабочих мест, экономический рост и прочие показатели развития страны. В результате этого, законодательством Российской Федерации установлен обязательный порядок расчета и регулирования величин отдельных финансовых показателей деятельности предприятий (например, стоимость чистых активов, коэффициент текущей ликвидности, коэффициент обеспеченности собственными средствами).

Таким образом, необходимо, что бы показатели финансового положения были такими, что все, кто связан с предприятием какими-либо хозяйственными отношениями, могли получить ответ на вопрос, насколько надежно предприятие как партнер в этих отношениях. А от этого уже в свою очередь зависит само существование предприятия и перспективы его развития. [1, с. 354]

Проведем анализ финансового состояния предприятия республики Мордовия на примере ЗАО «Цветлит». На сегодняшний день ЗАО «Цветлит» — одно из немногих предприятий в кабельной промышленности нашей страны, где имеется полный производственный цикл от переработки алюминия и меди в катанку до изготовления кабельно-проводниковых изделий, часть из которых импортозамещающая. Производство алюминиевого, магниевого и титанового проката- один из базовых секторов промышленности, определяющий место региона в экономическом развитии Приволжского федерального округа и России в целом. [2]

Анализ финансового состояния начнем с изучения структуры имущества предприятия и источников его образования.

Таблица 1

Структура имущества предприятия и источников его образования

За отчетный год итог баланса уменьшился на 2071 тыс. руб., что является отрицательной динамикой и свидетельствует о проблемах в развитии предприятия. Основным фактором роста стало сокращение стоимости оборотных активов на 3335 тыс. руб. и при увеличении стоимости внеоборотных активов на 1264 тыс. руб.

Изменилась и структура активов: удельный вес оборотных активов на начало года составил 81,21 % общей стоимости активов, а к концу года их доля снизилась до 77,82 %. Пропорционально снизилась доля в итоге баланса внеоборотных активов: 18,79 % в начале года и 22,18 % на конец года. В составе же текущих активов как на начало, так и на конец года преобладала дебиторская задолженность: 19733 тыс. руб. или 35,55 % итога баланса и 20304 тыс. руб. или 39,60 % соответственно.

Величина и структура пассивов за период также претерпели изменения. Общая сумма источников средств уменьшилось на 2071 тыс. руб. в основном за счет снижения денежных средств на 3170 тыс. руб., а следовательно и продажи продукции на 894 тыс. руб.

Эти факторы привели к увеличению кредиторской задолженности перед государственными внебюджетными фондами на 11 тыс. руб. и перед налоговыми органами на 2127 тыс. руб. Это является негативным фактором: увеличение суммы заемных средств ведет к усилению финансовой зависимости предприятия.

Остановимся подробнее на анализе текущих активов.

Таблица 2

Анализ состояния текущих активов

За анализируемый период их величина уменьшилась на 3336 тыс. руб. в основном за счет резкого снижения денежных средств на 3170 тыс. руб., которое в свою очередь привело к снижению производства готовой продукции на 896 тыс. руб и производственных запасов на 753 тыс. руб. Большая величина дебиторской задолженности, возрастающая в динамике, вызывает тревогу. Если она не будет погашена в срок, это может вызвать задержки с оплатой других обязательств и даже стать причиной неплатежеспособности предприятия. В связи с этим нужна продуманная кредитная политика, необходимо быть более внимательными в выборе покупателей и партнеров, следить за качеством и сроками оплаты дебиторской задолженности и принимать меры по ее своевременному взысканию.

Положительно следует оценить отсутствие у предприятия труднореализуемых активов. А значительное снижение наиболее ликвидных активов, т. е. денежных средств (на 3170 тыс. руб. или 8,35 %) является нежелательным.

На сегодняшний день ЗАО «Цветлит» имеет нестабильное финансовое положение. Причина этого, заключается в том, что руководители предприятия, в погоне за высокой прибылью, не уделяли должного внимания поддержанию финансовой стабильности, что привело к разбалансированности величин ликвидных средств предприятия и краткосрочных обязательств. Основным «виновником» данного ухудшения стало привлечение в текущем периоде краткосрочных займов, не подкрепленное наличием необходимого объема ликвидных активов для их погашения.

Принятие ряда мер по оздоровлению финансового положения могло бы снять с предприятия угрозу несостоятельности.

Основными путями улучшения и стабилизации финансового положения исследуемого предприятия могут являться следующие: формирование и внедрение программы по восстановлению платежеспособности; совершенствование механизма использования финансовых ресурсов предприятия; сокращение административных расходов; снижение затрат, не связанных с обеспечением воспроизводства оборотных средств; обеспечение баланса между платежеспособностью и доходностью; вложение денежных средств в высоколиквидные и быстро оборачиваемые средства; более тщательное планирование активных операций ЗАО «Цветлит»; организация на предприятии системы текущего анализа финансового положения; снижение краткосрочной кредиторской задолженности за счет продажи части запасов: увеличение выручки от реализации продукции, работ, услуг путем повышения объема продаж; кроме этого, необходимо повысить ответственность руководителей за принимаемые ими управленческие решения.

Таким образом, проведенное исследование и анализ финансового положения предприятия показало, что даже при внешней благополучности деятельности (росте рентабельности, оборачиваемости, ресурсоотдачи, увеличении имущества) финансовое состояние предприятия может на самом деле ухудшаться.

Литература:

1.            Васильева, Л. С. Финансовый анализ: учебник / Л. С. Васильева, М. В. Петровская- «КНОРУС», 2011.-544c.

2.            Официальный сайт ЗАО «Цветлит» [Электронный ресурс] / Режим доступа: http://zvetlit.ru/